百度移动布局效果凸显  投行奥本海默上调评级至“买入”

　　据美国《巴伦周刊》报道，著名投资银行奥本海默于近日发布研究报告，上调百度目标股价至280美元，评级升为买入。分析师艾拉吉(Ella Ji)和菲奥娜张(Fiona Zhang)认为，百度在移动搜索市场的份额持续增长，随着移动货币化能力的提高、点击付费模式的发展，将促进营收可持续的增长。同时，百度在生态建设上已取得了巨大成就，随着百度直达号发布，及其与腾讯、万达合办的电商平台进一步完善，百度在移动货币化方面将具有更大潜力。

　　奥本海默分析师表示，很欣赏百度在生态建设上取得的巨大成就，主要表现在以下几个方面：移动搜索份额增长;通过大数据分析来提高点击率;通过O2O / LBS的移动应用来增强转换;通过支付服务来完成交易。整体说来，百度现在在移动端定位明显比去年更好。

　　分析报告显示，百度今年的营收增长有望突破50%。虽然此前百度管理层表示2014年将是投资年，利润增长点可能偏低，但考虑到生态体系趋于完善，百度在销售和市场营销方面的投入将大大降低，这意味着百度的利润率将恢复，预计2015年百度营业毛利润率将从今年的27 %上升至29 %。

　　近两年来，百度移动业务的突出表现吸引了众多投资者垂青。百度移动营收占比突破30%，也证明了移动搜索是一种行之有效的商业模式，这一比例远超另外两家中国互联网巨头——腾讯和阿里巴巴，使百度成为移动商业化进展最快的中国互联网公司。

　　CNN财经此前发表评论称，投资百度对于资本市场是一个好选择。“百度在过去两年中持续投入巨资在研发领域，在战略布局上加快移动转型，目前拥有14款用户过亿的App。相比国内其他公司，百度在云计算、大数据和人工智能等关键技术上占有先机。”

　　据悉，百度将于北京时间10月30日发布2014年Q3财报，其移动端的表现仍会是外界关注的焦点。

(责编：周华、王越)